De dónde viene la distribución
Lo contrario del 60/40: más bonos que acciones. Una cartera así suele fluctuar menos, pero depende más de los tipos de interés y la inflación.
Composición
| ETF | Clase de activo | Peso |
|---|---|---|
| iShares MSCI World UCITS ETF (Dist)IE00B0M62Q58 | Acciones | 40 % |
| Xtrackers II Eurozone Government Bond UCITS ETF 1CLU0290355717 | Bonos | 60 % |
Indicadores por periodo
Móvil hasta el 30 oct 2026: en cada caso los últimos años, la última columna desde la primera cotización común de todos los ETF el 2 ene 2008. Antes de impuestos según el estándar de los Community-Backtests, debajo la rentabilidad después de impuestos alemanes.
| Indicador | 1 año | 3 años | 5 años | 10 años | Desde 2008 |
|---|---|---|---|---|---|
| CAGR | +4,42 % | +9,30 % | +2,85 % | +4,70 % | +5,35 % |
| Volatilidad | 6,18 % | 6,32 % | 7,19 % | 7,11 % | 7,48 % |
| Drawdown máximo | -4,24 % | -9,42 % | -17,06 % | -17,06 % | -17,06 % |
| Duración del drawdown | 56 días | 166 días | 729 días | 729 días | 729 días |
| Ratio de Sharpe | 0,73 | 1,44 | 0,43 | 0,68 | 0,73 |
| Ratio de Sortino | 1,14 | 2,15 | 0,60 | 0,93 | 1,02 |
| Ratio de Calmar | 1,04 | 0,99 | 0,17 | 0,28 | 0,31 |
| Ulcer Index | 1,25 | 1,98 | 7,93 | 5,94 | 5,21 |
| CAGR después de impuestos | +3,28 % | +7,54 % | +1,93 % | +3,76 % | +4,54 % |
Rentabilidad por año natural
Antes de impuestos, desde la última cotización del año anterior hasta la última del año.
| Año | Rentabilidad |
|---|---|
| 2025 | +3,52 % |
| 2024 | +11,12 % |
| 2023 | +12,00 % |
| 2022 | -16,58 % |
| 2021 | +10,88 % |
| 2020 | +4,74 % |
| 2019 | +16,29 % |
| 2018 | -1,56 % |
| 2017 | +2,93 % |
| 2016 | +6,16 % |
| 2015 | +5,10 % |
| 2014 | +15,84 % |
| 2013 | +9,64 % |
| 2012 | +11,48 % |
| 2011 | +0,57 % |
| 2010 | +8,13 % |
| 2009 | +12,58 % |
Evolución de 10.000 €
Final de mes tras final de mes, antes de impuestos, con los repartos reinvertidos.
Cómo se calcula
Componentes: ETF ya disponibles en cada Watchlist — las mismas cotizaciones que en los Community-Backtests, actualizadas cada noche, en euros. Puedes recalcular cada distribución en el backtest con los mismos valores.
Antes de impuestos: valor inicial 10.000 €, sin costes ni impuestos, repartos reinvertidos, vuelta a la distribución objetivo el primer día hábil de cada año. Tipo sin riesgo para Sharpe y Sortino: 0 %.
Después de impuestos: el mismo cálculo con 100.000 € y el impuesto alemán a tipo fijo del 26,38 % sin impuesto eclesiástico, exención parcial por ETF, deducción del ahorrador de 1000 €, tributación anticipada e impuestos sobre las ganancias al reequilibrar; al final del periodo se vende todo. Las ganancias del oro tributan como plusvalías — con Xetra-Gold estarían exentas tras un año, así que ahí la cifra después de impuestos tiende a ser demasiado baja.
Todas las carteras terminan el último día hábil del mes anterior y se recalculan cada mes.
Descriptivo, no una recomendación: la página muestra cómo habrían evolucionado en el pasado distribuciones conocidas. Cuál te conviene depende de tus objetivos y de tu situación.
Calculado el 2 nov 2026