Paperball Finance
Paperball Finance er en nettbasert portefølje-backtester: den regner gjennom porteføljer av ETF-er, fond og aksjer på historiske kurser — etter kostnader, utbytte og skatt — og simulerer uttaksplaner med Monte Carlo. Den drives av 121 Apps GmbH i München og driftes i Tyskland.
Opplysningene gjelder per:
Paperball Finance: Nøkkelfakta
- Type
- Nettapplikasjon for portefølje-backtester, uttaksplaner og Monte Carlo-simuleringer
- Operatør
- 121 Apps GmbH, München, Tyskland
- Hosting
- Server i Leipzig, Tyskland; krypterte sikkerhetskopier i Amsterdam
- Verdipapirer
- ETF-er, fond, rentefond, aksjer, REIT-er, ADR-er og GDR-er, alle med kurshistorikk: valg blant over 80 000 verdipapirer, pluss egne kurser fra CSV-, Excel- eller ODS-filer
- Skattemekanikk
- Tyskland, Østerrike, Sveits, Storbritannia, Frankrike, USA, Nederland og Sverige
- Språk
- Dansk, Deutsch, English, Español, Français, Italiano, Nederlands, Norsk, Polski, Português og Svenska
- Rettslig ramme
- Matematisk analyseverktøy; ingen investeringsrådgivning, formidling eller porteføljeforvaltning etter tyske WpIG/WpHG
Paperball Finance: Hva det er
Paperball Finance prøver ikke én fordeling, men alle fordelinger av de valgte verdipapirene i faste trinn, og sorterer dem etter nøkkeltall som Sharpe-, Sortino- eller Calmar-ratio. Hver fordeling beregnes i fem varianter av rebalansering: aldri, månedlig, kvartalsvis, halvårlig og årlig.
I tillegg kommer uttaksplaner for pensjonstiden og Monte Carlo-simuleringer som bygger 10 000 mulige forløp fra en porteføljes faktiske månedsavkastning. Alle porteføljer er virtuelle: Ingen verdipapirer kjøpes eller selges, og ingen penger investeres.
Paperball Finance: Hvordan det regner
Det regnes på historiske dagskurser, med alt som påvirker avkastningen i en ekte portefølje:
- Kostnader: kurtasje (fast, prosentvis, med minste- og høyestebeløp), tegningsgebyr per verdipapir og et årlig depotgebyr i prosent av depotverdien. Et fonds løpende kostnader (TER) er allerede med i kursen og trekkes ikke fra i tillegg.
- Utbytte: Hvert utbytte regnes med på eks-datoen — den første handelsdagen verdipapiret omsettes uten rett til utbyttet — og beskattes. Hva som skjer med det videre, velger du: som standard tas det ikke med og vises som et eget nøkkeltall. Reinvestert kjøper backtesten andeler i det samme verdipapiret for det, uten kurtasje og uten tegningsgebyr. Med en spare- eller uttaksplan kan det i stedet betale uttakene fra kontoen eller gå til likviditetsbufferen.
- Skatt: skattemekanikken i 8 land. Det regnes med skatt på kursgevinster og utbytter og, avhengig av land, dessuten med delvis skattefritak for fondsavkastning (Teilfreistellung), årlig fribeløp, en redusert sats etter eiertid, formuesskatt og for Tyskland forhåndsbeskatningen av fond (Vorabpauschale). I tillegg kommer skattegunstige kontoer som ISA, Roth IRA eller ISK. Skattesatsene fastsetter brukeren selv; uforpliktende eksempelverdier per land kan overtas. Resultatet er en tilnærming, ikke skatterådgivning.
- Rebalansering: På hver rebalanseringsdato selger Paperball Finance hver posisjon der verdien overstiger målverdien med mer enn 1 % av depotverdien, ned til målverdien. Salgsbeløpet går til posisjonene som ligger mer enn 1 % under målverdien; ligger ingen så langt under, til alle undervektede posisjoner – i begge tilfeller i forhold til avstanden til målverdien. Salg koster kurtasje og skatt på salgsgevinsten, kjøp koster kurtasje og tegningsgebyr.
- Spareplan: I backtesten investerer Paperball Finance et sparebeløp på den første handelsdagen i hver spareperiode, om ønskelig med årlig økning av beløpet og med egne gebyrer for spareplanen. Etter sparefasen kan det følge en uttaksplan i samme kjøring.
- Uttaksplan: et fast beløp med inflasjonsjustering eller en prosentandel av verdien, fra månedlig til årlig; ved fast beløp eventuelt med en rentebærende likviditetsbuffer.
- Periode: En backtest begynner tidligst fra den dagen alle de valgte verdipapirene har sammenhengende dagskurser. Verdipapiret med den kurshistorikken som begynner senest, bestemmer starten; en kortere periode kan velges. Paperball Finance forlenger ikke korte kurshistorikker ved hjelp av indeks- eller erstatningsserier; egne kursfiler som går lenger tilbake, kan forlenge dem. Monte Carlo på investeringsmikser regner bare i den perioden som alle byggeklosser med egen kurshistorikk dekker.
- Valuta: Paperball Finance regner backtester og Monte Carlo-simuleringer i euro. Kurser i andre valutaer regnes om for hver dag med den referansekursen fra en sentralbank som ble publisert den dagen eller sist før den. Før 1999 regner Paperball Finance via D-mark: med dagskursene til en sentralbank, regnet om til den faste kursen 1,95583 D-mark per euro; de finnes fra 1971 for amerikanske dollar, britiske pund, sveitsiske franc, yen, kanadiske dollar og de skandinaviske kronene. For amerikanske dollar gjelder D-markens faste pariteter fra oktober 1949 til 1970: 4,20, fra mars 1961 4,00 og fra oktober 1969 3,66 D-mark per dollar; mens kursen var flytende høsten 1969, gjelder den siste kursen før det. Det finnes ingen valutasikring: Avkastning, volatilitet og drawdown inneholder valutakursbevegelsen sett fra en euroinvestors ståsted. Mangler en valutakurs, eller er valutaen til et verdipapir ukjent, starter ikke backtesten. Resultater kan vises i andre valutaer: Da regnes de ferdige eurobeløpene om med valutakursen på start- og sluttdagen; nøkkeltallene i prosent forblir uendret. Unntaket er årene før november 1949 i byggeklossen Amerikanske aksjer siden 1871: fra desember 1924 til juni 1941 regner den via riksmarken (månedsgjennomsnitt av kursene i New York); før og etter finnes det ingen brukbar kurs, så avkastningen teller der i dollar, uten valutakursbevegelser. Ligger amerikanske aksjer siden 1871 og tyske aksjer siden 1871 i samme investeringsmiks, teller begge i kjøpekraft i månedene uten kurs mellom mark og dollar. På samme måte regner byggeklossene Globale aksjer siden 1871: fram til juli 1914 via den faste gullpariteten, fra desember 1924 til juni 1941 via riksmarken (pundet via dollarkursen sin), og i månedene uten kurs mellom mark og dollar hvert land i kjøpekraft. I en investeringsmiks med tyske eller globale aksjer siden 1871 teller amerikanske aksjer fram til desember 1878 via dollarens gullverdi (pundets dollarkurs), fordi dollaren først vendte tilbake til gull i 1879.
- Nøkkeltall: årlig avkastning (CAGR), volatilitet, maksimalt fall (drawdown) og den lengste perioden uten ny toppnotering (i handelsdager), Sharpe-, Sortino-, Calmar-, Sterling- og Martin-ratio, Ulcer-indeks samt beta og alfa mot en valgfri referanseindeks. Sharpe-ratio, Sortino-ratio og alfa regnes mot en risikofri rente som brukeren stiller inn. Community-Backtests regner alle porteføljer etter en enhetlig standard: uten skatter og gebyrer, med en risikofri rente på null og tidligst fra en felles skjæringsdato. Dermed er nøkkeltallene i Community-Backtests sammenlignbare med hverandre. Referanseindeksene inneholder utbyttene (totalavkastning) og regnes om til euro.
- Monte Carlo: Det er to beregningsmåter å velge mellom. «Ny trekning» (standard): Fra de historiske månedsavkastningene trekker Paperball Finance tilfeldig og med tilbakelegging biter av påfølgende måneder og setter dem sammen til 10 000 mulige forløp – en historisk blokkbootstrap. Standard er biter på 12 måneder; lengden på bitene kan velges fra 1 til 60 måneder eller være tilfeldig, i snitt 12 måneder (stasjonær bootstrap etter Politis og Romano). Innenfor en bit holdes krise og innhenting samlet; det forutsettes ingen normalfordeling. Ved ønske kan avkastningen anslås forsiktig: Hver månedsavkastning senkes med samme faktor til gjennomsnittsavkastningen tilsvarer en mer forsiktig verdi – foreslått ut fra lange aksje- og obligasjonsserier, sammenlignet etter inflasjon, eller valgt selv; den heves aldri. «Ekte startår»: Uten tilfeldighet spiller Paperball Finance gjennom planen i ekte rekkefølge fra hver januar i kurshistorikken der hele løpetiden får plass – en historisk simulering med rullerende tidsvinduer, bare med ekte kurser og først fra 20 startår. Begge måtene setter bare sammen det som forekom i kurshistorikken; markedsfaser utenfor dataene kan de ikke frembringe. Med under 5 års kurshistorikk regnes det ikke, og med under 10 års kurshistorikk viser grensesnittet en advarsel. Det regnes med spare- og uttaksfase, ved ønske med skatt etter de samme innstillingene som i backtesten, tilnærmet for hvert forløp. Som bærekraftig beløp viser Paperball Finance det høyeste uttaket som i minst 90 % av forløpene ville ha holdt til slutten av løpetiden.
- Inflasjon: Der kurshistorikken begynner i februar 1871 eller senere, beregner Paperball Finance inflasjonen fra de samme månedene som avkastningen, i den valutaen avkastningen teller i: fra november 1949 med de offisielle tyske konsumprisene, fra desember 1924 til juni 1941 med levekostnadsindeksen for Det tyske riket og i de øvrige månedene før det med de amerikanske – uten euro- eller riksmarkkurs teller avkastningen der i dollar. Begynner den tidligere, gjelder en fast sats. Inneholder en investeringsmiks tyske eller globale aksjer siden 1871, gjelder den tyske levekostnadsindeksen fram til oktober 1949; fra november 1918 til januar 1924 teller byggeklossen i kjøpekraft, uten inflasjon. Byggeklossene Globale aksjer siden 1871 teller i kjøpekraft, uten inflasjon, i månedene uten kurs mellom mark og dollar.
- Byggeklosser: En Monte Carlo-simulering kan regne på en investeringsmiks av byggeklosser i stedet for en lagret portefølje. Byggeklosser er serier for aksjer, obligasjoner og gull, pengemarkedsrenten, en fast rente og, om ønskelig, verdipapirene brukeren har lagret. Byggeklossene for tyske statsobligasjoner er ikke omsatte fond: Paperball Finance beregner dem fra de effektive rentene som en sentralbank har publisert månedlig siden 1972, som en nullkupongobligasjon med konstant gjenværende løpetid på 2, 7 eller 10 år som kjøpes på nytt hver måned. På samme måte beregnes byggeklossen for amerikanske statsobligasjoner: fra de effektive rentene på tiårige amerikanske statsobligasjoner som har blitt publisert daglig siden 1962, som en obligasjon med halvårlig kupong og konstant gjenværende løpetid. To byggeklosser går lenger tilbake enn noe fond: tyske aksjer siden 1954 fra en vitenskapelig serie (alle aksjer i det øverste Frankfurt-segmentet) og amerikanske aksjer siden 1926 fra en vitenskapelig datasamling (hele det amerikanske aksjemarkedet); fra henholdsvis 2014 og 1993 fortsetter de med omsatte ETF-er. På samme måte beregnes byggeklossen for tyske statsobligasjoner siden 1956: fra renten på tiårige tyske statsobligasjoner som en internasjonal organisasjon publiserer hver måned, som en obligasjon med årlig kupong; for årene før 1972 bygger den trolig på den gjennomsnittlige renten på utestående tyske obligasjoner, et gjennomsnitt over alle gjenværende løpetider. Lengst tilbake rekker amerikanske aksjer siden 1871: fram til 1926 et estimat fra to vitenskapelige datasamlinger (månedsgjennomsnitt av en bred indeks og månedsslutt-kurser for enkeltaksjer), deretter samme serie som amerikanske aksjer siden 1926; før november 1949 regner den via riksmarken fra desember 1924 til juni 1941 og ellers i dollar, uten valutaeffekt, fordi det ikke finnes noen brukbar kurs. Gull går tilbake til 1960: fram til 2009 gullprisen i dollar fra råvareprisene til en internasjonal organisasjon (månedsgjennomsnitt), omregnet til euro, fra 2010 Xetra-Gold. Like langt tilbake går tyske aksjer siden 1871: fram til 1953 en indeks over tyske standardaksjer med utbytte fra et vitenskapelig arbeid (månedsgjennomsnitt), deretter samme serie som tyske aksjer siden 1954; fra august 1914 til oktober 1918 var børsen stengt, og fra november 1918 til januar 1924 teller avkastningen i kjøpekraft. Globale aksjer siden 1871 er anslått, i fem versjoner: som MSCI World (fram til 2007 70 % USA, deretter iShares MSCI World), med faste 30 eller 50 % USA eller kun USA (fra 2008 fra SPDR S&P 500 ETF og iShares MSCI EAFE) og historisk vektet etter landenes børsverdi på hvert tidspunkt (fra 2008 iShares MSCI World). Fram til 2008 består de av amerikanske, britiske, tyske, franske, italienske og japanske aksjer. De britiske aksjene kommer fra en sentralbanks samling av historiske økonomiske data, uten utbytte, i stedet med utbytteavkastningen til amerikanske aksjer; for Frankrike, Italia og Japan finnes bare årsverdier fra en vitenskapelig datasamling, som er fordelt på tolv måneder etter forløpet til de britiske månedene. Utvalget for nye investeringsmikser tilbyr den lengste serien per aktivaklasse – den tiårige tyske statsobligasjonen som én serie siden 1956, fram til august 1972 fra den internasjonale organisasjonens rente, deretter fra rentekurven –; landserier og enkelte indeks-ETF-er fortsetter å virke i lagrede investeringsmikser og som sammenligningsindeks i backtesten.
- Data: Paperball Finance henter kurser, utbytter og grunndata for verdipapirene fra en lisensiert leverandør av markedsdata. Referanseindeksene er ETF-serier fra disse kursene, der utbyttene er reinvestert (totalavkastning). Bransje- og landfordelinger for fond kommer fra fondsforvaltningsselskapenes beholdningslister, supplert med KI-basert innhenting via nettsøk. Valutakurser og pengemarkedsrenter er referanseverdier fra sentralbanker, obligasjonsrenter kommer fra sentralbanker og en internasjonal organisasjon, de lange aksjeseriene fra forskningen. Egne kurser kan lastes opp som CSV-, Excel- eller ODS-fil.
Paperball Finance: Made & hosted in Europe
Paperball Finance utvikles og drives av 121 Apps GmbH i München. Applikasjon og database kjører på en server i Leipzig, sikkerhetskopiene lagres kryptert i Amsterdam, og e-post sendes av en tjeneste i Paris. GDPR gjelder.
Der en likeverdig europeisk teknologi var tilgjengelig, ble den valgt. Tabellen viser hver tjeneste som er involvert i driften eller leverer data, også tjenester utenfor EU. For hver tjeneste står det hvilke brukerdata den mottar.
| Tjeneste | Formål | Leverandørens sete | Brukerdata |
|---|---|---|---|
| 121 Apps GmbH | Utvikling og drift | München, Tyskland | Behandlingsansvarlig etter GDPR |
| Alfahosting (dogado) | Server og database | Halle (Saale), Tyskland | Alle data i applikasjonen, datasenter i Leipzig |
| Backblaze B2 | Sikkerhetskopier | USA | Kun kryptert, lagret i Amsterdam |
| Plausible Analytics (driftet selv) | Besøksstatistikk uten informasjonskapsler | Ingen ekstern leverandør; kjører på applikasjonens server i Leipzig, Tyskland | Besøkt side, henvisende side, nettleser- og enhetstype; IP-adressen brukes bare til en hash som skifter daglig, og til å knytte besøket til en region, og den lagres ikke |
| Brevo | E-post og bekreftelseskoder på SMS | Paris, Frankrike | E-postadresse; ved SMS telefonnummeret |
| Stripe (Link) | Betaling, fakturering og mva. | Dublin, Irland (konsern i USA) | E-postadresse, bruker- eller kontonavn, dersom det finnes, og interne identifikatorer for kundekonto og faktura. Kort- og bankkontoopplysninger legger brukeren inn direkte hos Link (Stripe); Paperball Finance mottar dem ikke. |
| DeepL | Oversettelse av grensesnittet | Köln, Tyskland | Ingen |
| Anthropic (Claude) | Innhenting av grunndata samt bransje- og landfordelinger for fond via nettsøk; oversettelse av grensesnittet | USA | Ingen |
| Lisensiert leverandør av markedsdata | Kurser, utbytter og grunndata for verdipapirer | Utenfor EU | Ingen |
| Fondsforvaltningsselskaper | Publiserte beholdningslister for fondene deres, brukt til bransje- og landfordelingen; publiserte grunndata som kostnader og risikoklassifisering | I eller utenfor EU, avhengig av fondsforvaltningsselskapet | Ingen |
| Sentralbanker | Referansekurser for valutaomregning, pengemarkedsrenter, renter på statsobligasjoner og britiske aksjekurser, pundkurser og konsumpriser fra 1871 | Tyskland og USA | Ingen |
| Åpent grensesnitt for valutakurser | Gjør referansekursene til en sentralbank tilgjengelige | Prosjekt med åpen kildekode; det er ikke oppgitt noen operatør med forretningsadresse | Ingen |
| Tyske, europeiske og internasjonale statistikkorganer | Tyske konsumpriser for inflasjonen fra kurshistorikken i Monte Carlo, renten på tiårige tyske statsobligasjoner fra 1956 og gullpriser 1960–2009 for den lange gullbyggeklossen, samt landenes børsverdi fra 1975 for den historisk vektede globale serien | Tyskland, Frankrike, Luxembourg og USA | Ingen |
| Vitenskapelige datasamlinger | Månedsavkastning for amerikanske og tyske aksjer fra 1871 og årsavkastning for franske, italienske og japanske aksjer for de lange aksjebyggeklossene i Monte Carlo, samt landenes børsverdi 1913–1970 for den historisk vektede globale serien | Tyskland og USA | Ingen |
| 121assist (121 Apps GmbH) | Supportchat på nettstedet | München, Tyskland | Det du skriver i chatten, språket, adressen til siden og siden før samt en tilfeldig identifikator i nettleseren din. Ingen data fra Paperball-kontoen din. |
| OpenAI | Svar i supportchatten: søk i forklaringstekstene og språkmodell | USA | Det du skriver i chatten, sammen med passende avsnitt fra Paperballs forklaringstekster |
| Google, Microsoft, LinkedIn, Facebook | Innlogging, hvis den velges | USA | Navn og e-postadresse, bare ved denne innloggingen |
Paperball Finance: Hvem det er laget for
Ambisiøse egeninvestorer med profesjonelle krav
Folk som setter sammen sin egen portefølje av ETF-er og aksjer og vil teste den med nøkkeltall som også brukes i profesjonell porteføljeanalyse. Til det regner Paperball Finance gjennom alle fordelinger av verdipapirene deres i faste trinn — med kostnader, skatt og rebalansering.
Typiske spørsmål
- Hvordan ville porteføljen min ha gjort det historisk?
- Hvor stort ville det maksimale fallet ha vært — og hvor lang tid ville det ha tatt å hente seg inn?
- Hvilken plass ville fordelingen i porteføljen min ha fått blant alle fordelinger av de samme verdipapirene?
FIRE: økonomisk uavhengig, tidlig pensjon
Den som sparer lenge for å kunne slutte tidlig, regner sparefase og uttak i én kjøring — i Monte Carlo-simuleringen over 10 000 mulige forløp, med en målformue og beløp i dagens penger.
Typiske spørsmål
- I hvor mange simulerte forløp ville jeg ha nådd målformuen min?
- Hvilket sparebeløp ville planen min ha trengt for å gå opp i 90 % av forløpene?
- Ville porteføljen deretter ha båret uttak i 40 år eller mer?
Pensjon og uttak
Den som vil leve av sin egen portefølje som pensjonist eller i en pause, regner gjennom en uttaksplan — i backtesten med årenes faktiske rekkefølge og i Monte Carlo-simuleringen over 10 000 mulige forløp.
Typiske spørsmål
- Ville porteføljen min ha båret et årlig uttak på 40 000 kr?
- I hvor mange forløp ville formuen ha vært brukt opp før slutten?
- Hva ville en likviditetsbuffer ha gitt i svake år?
- Hvordan ville resultatet ha endret seg ved et uttak på 3, 4 eller 5 %?
Finansielle rådgivere
Paperball Finance retter seg mot rådgivere som simulerer egne porteføljer og scenarioer for hver kunde. Hver kundekonto har egen innlogging, og dataene i den holdes atskilt fra de andre kontoene. PDF-rapporter kan om ønskelig bære rådgiverens logo, aksentfarge og firmanavn. Hvilke av disse funksjonene som er inkludert, avhenger av abonnementet. Selve rådgivningen ligger hos rådgiveren.
Typiske spørsmål
- Hvordan ville kundenes porteføljer ha utviklet seg i kriseår?
- Ville kundens uttaksplan ha holdt i 30 år?
- Hvordan viser jeg resultatet i en rapport med logoen min?
Bedrifter og integrasjoner
Paperball Finance retter seg også mot robotrådgivere, finansportaler og fintech-selskaper som vil bruke tjenesten fra egne systemer. Via MCP-serveren (Model Context Protocol), et grensesnitt for programmer og KI-assistenter, starter egne systemer backtester og Monte Carlo-simuleringer og henter resultater. En webhook varsler et eget system om at en backtest er ferdig; for Monte Carlo-simuleringer finnes det ingen. Widgeter bygger inn lagrede porteføljer og rangeringer fra Community-Backtests på eksterne nettsider. Paperball Finance har for tiden ikke noe offentlig REST-API.
Typiske spørsmål
- Kan vi starte backtester og Monte Carlo-simuleringer fra vårt eget system?
- Hvordan bygger vi inn porteføljer og rangeringer i portalen vår?
Paperball Finance: Funksjoner per abonnement
| Funksjon | Plus | Gratis | Pro | Team | Professional |
|---|---|---|---|---|---|
| Kreditter og mengder | |||||
| KreditterGratis får du én gang startkreditter som gjelder i 12 måneder. I abonnementene kommer det nye kreditter hver måned, og de utløper ved månedsslutt uten overføring. I planene for kontoer er det én saldo for hele kontoen, som du fordeler som felles pott eller i faste andeler. | 15 000 i måneden | 20 000 én gang | 60 000 i måneden | 200 000 i måneden | 600 000 i måneden |
| Backtest, simulering eller oppdateringHva en kjøring koster, likt i alle planer: en backtest 1 000 kreditter, en Monte Carlo-simulering 1 000, en dags oppdatering 1 000. En oppdatering bringer Watchlist og lagrede porteføljer à jour én gang om dagen, uansett hvor mange verdipapirer de inneholder; uten nye kurser koster den ingenting. | 1 000 kreditter | 1 000 kreditter | 1 000 kreditter | 1 000 kreditter | 1 000 kreditter |
| Kjøpe flere kreditterPakker med 5 000 til 130 000 kreditter, fra 55 kr. De utløper ikke, og jo større pakke, desto billigere kreditt. Først brukes månedens kreditter, deretter startkredittene og til slutt de kjøpte. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| PlasserHvor mange personer som jobber i kontoen, deg selv medregnet. Ventende invitasjoner teller også med. | 1 | 1 | 1 | 5 | 25 |
| KlientkontoerFor rådgivere og family offices: en egen konto med egen innlogging for hver klient. Du bytter inn uten passord; dataene holdes atskilt per klient. | ikke inkludert | ikke inkludert | ikke inkludert | 5 | 25 |
| Verdipapirer per backtestHvor mange verdipapirer du velger samtidig til en backtest for å finne fordelingen deres med de høyeste nøkkeltallene. Hvor mange fordelinger det gir, ser du før start; ligger tallet over øvre grense, starter ikke backtesten. | 8 | 8 | 8 | 12 | 15 |
| Trinnstørrelse for vektingene i en backtestDet fineste steget en backtest fordeler andelene i. Ved 5 % prøver den 21 verdier per verdipapir (0, 5, 10 … 100 %); grovere går alltid. | 5 % | 5 % | 5 % | 5 % | 5 % |
| Egne backtestsettHvor mange egne backtestsett du kan opprette — f.eks. «ETF-verden», «Teknologiaksjer», «Obligasjoner». Testverdipapirene er tilgjengelige i tillegg og telles ikke med. | 10 | 10 | 10 | 50 | 100 |
| Lagrede resultaterHver backtest lagrer resultatet sitt. Når grensen er nådd, starter en ny backtest først når du sletter et gammelt resultat. | 100 | 20 | 100 | 100 | 100 |
| Lagrede porteføljerPorteføljer du tar vare på fra et backtestresultat i «Mine porteføljer». | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Verdipapirer i WatchlistHvor mange verdipapirer din Watchlist kan inneholde. Testverdipapirene og verdipapirer fra mapper som andre i kontoen deler med deg, telles ikke med. | 1 000 | 200 | 2 000 | 2 000 | 5 000 |
| API-kall i månedenMed en API-nøkkel kobler du Paperball til en KI-assistent som støtter Model Context Protocol (MCP). Den kan da starte backtester for deg, hente resultater og legge til verdipapirer og kurser. Så mange kall er inkludert per måned. | 25 000 | 1 000 | 25 000 | 50 000 | 100 000 |
| Beregning | |||||
| Backtest med skatt og gebyrerHver backtest regner med kurtasje, utdelinger og skattereglene i landet ditt og finner fordelingen av verdipapirene dine med de høyeste nøkkeltallene. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| Monte Carlo på egne porteføljerAv ekte månedsavkastninger lages 10 000 mulige forløp — for dine lagrede porteføljer, en egen investeringsmiks eller en portefølje fra Community-Backtests, med din startkapital, spareplan og uttaksplan, om du vil med skatt. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| Spare- og uttaksplanRegn inn regelmessige innbetalinger og uttak — et fast beløp med inflasjonsjustering eller en prosentandel av verdien, etter salgskostnader og skatt, om ønskelig med en rentebærende likviditetsbuffer. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| Oppdatere Watchlist og porteføljer, også dagligOppdater Watchlist-mapper og porteføljelister daglig, ukentlig eller månedlig, med e-post hvis du vil. En dags oppdatering koster 1 000 kreditter, for Watchlist og porteføljer samlet. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| Kurser og fordelinger fra filLast opp egne kurser fra en CSV-, Excel- eller ODS-fil og legg inn en egen bransje- og landfordeling for et fond. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| Resultater og tilgang | |||||
| Excel- og PDF-eksportLagre resultater og porteføljer som Excel- eller ODS-fil og som utskriftsklar PDF-rapport med porteføljer, nøkkeltall og verdipapirliste. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| Rapport på e-postEtter hver planlagt oppdatering sender Paperball deg en rapport om dine Watchlist-mapper og porteføljelister, hvis du vil. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| Community-BacktestsSe de offentlige Community-Backtests og vis egne porteføljer der — eller hold profilen din privat. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| API og KI-assistenterOpprett API-nøkler og koble KI-assistenter som Claude eller ChatGPT til Paperball. | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert | inkludert |
| For kunder og team | |||||
| Regne for kunderRegn for kunder i stedet for bare for deg selv: opprett klientkontoer og merk backtestsett med navnet på en klient. | ikke inkludert | ikke inkludert | ikke inkludert | inkludert | inkludert |
| PDF med eget logoFor rådgivere og family offices: PDF-rapporter med logoen din, aksentfargen din og firmanavnet ditt i bunnteksten. | ikke inkludert | ikke inkludert | ikke inkludert | inkludert | inkludert |
| Felles mapper og kredittpottInviter kolleger, del Watchlist-mapper og regn med en felles kredittpott – som én pott eller i faste andeler per person. | ikke inkludert | ikke inkludert | ikke inkludert | inkludert | inkludert |
| Oversikt over alle klienterÉn side med alle klientkontoer og hvor mange backtestsett, backtestresultater og porteføljer hver av dem har. | ikke inkludert | ikke inkludert | ikke inkludert | inkludert | inkludert |
Mengder og funksjoner per abonnement kommer fra den gjeldende abonnementskatalogen; prisene står på prissiden.
Paperball Finance: Avgrensning
Hva Paperball Finance ikke er
- Ingen investeringsrådgivning, formidling eller porteføljeforvaltning etter tyske WpIG/WpHG; det gis ingen kjøps-, salgs- eller holdanbefalinger.
- Ikke megler, bank eller roboråd: Ingen verdipapirer omsettes, ingen depotkonto føres og ingen formue forvaltes.
- Ikke en øvingskonto for ordre (paper trading): Paperball Finance regner porteføljer over hele perioder, ikke enkeltkjøp.
- Ingen prognose: Backtester og Monte Carlo-simuleringer bygger på historiske kurser. Rangeringen av fordelingene etter et nøkkeltall gjelder bare for den beregnede perioden. Når svært mange fordelinger sammenlignes på den samme kurshistorikken, havner det øverst som passet til akkurat denne historikken (overtilpasning, engelsk overfitting). Jo flere fordelinger som sammenlignes, desto større er tilfeldighetenes andel i toppen av rangeringen. Historisk avkastning er ingen pålitelig indikator for fremtidig avkastning.
- Ingen skatterådgivning: Skattemekanikken er en tilnærming med satser som brukeren legger inn selv.
Må ikke forveksles med
- paperball.news
- Nyhetstjeneste under samme merkevare og fra samme operatør — med egen applikasjon og egen database. Paperball Finance inneholder ingen nyheter.
- paperball.ai
- KI-arbeidsplattform for bedrifter fra samme operatør — uten tilknytning til verdipapirer eller backtester.
Paperball Finance: Ofte stilte spørsmål
Hva koster Paperball Finance?
Abonnementet «Gratis» er varig gratis og krever ingen betalingsopplysninger. Den som registrerer seg, får 20 000 startkreditter, som gjelder i 12 måneder. Egne verdipapirer er med i hvert abonnement: over 80 000 via ISIN eller ticker, pluss egne kurser fra filer. Abonnementene skiller seg i kreditter per måned og i om et team og klientkontoer er med. Kostnad i kreditter per kjøring: backtest 1 000, Monte Carlo-simulering 1 000, en dag med oppdatering 1 000. Flere kreditter får man med et abonnement (Plus, Pro, Team og Professional) eller enkeltvis fra 55 kr; kreditter som kjøpes enkeltvis, utløper ikke. Prisene står på prissiden og inkluderer mva.
Gir Paperball Finance investeringsanbefalinger?
Nei. Paperball Finance viser hvordan fordelinger ville ha utviklet seg historisk, og anbefaler ikke hva noen skal kjøpe eller selge. Investeringsbeslutninger tar hver enkelt selv.
Hvor lagres dataene til Paperball Finance?
Applikasjonen og databasen til Paperball Finance kjører på en server i Leipzig, Tyskland. Sikkerhetskopiene lagres kryptert i Amsterdam. Operatør er 121 Apps GmbH i München; GDPR gjelder. Enkelte data går til andre tjenester, for eksempel for betaling og utsending av e-post; tabellen over tjenester på denne siden oppgir for hver av dem hvor den holder til.
Er backtester i Paperball Finance offentlige?
Nei. Backtester forblir private til noen selv slår på publisering i Community-Backtests — og den kan slås av igjen når som helst.
Har Paperball Finance et API?
Paperball Finance har for tiden ikke noe offentlig REST-API. Programmer og KI-assistenter får tilgang via MCP-serveren (Model Context Protocol) og autentiserer seg med en API-nøkkel. Når en backtest er ferdig, kan Paperball Finance melde fra om det som en signert webhook til en HTTPS-adresse hos brukeren. Lagrede porteføljer og rangeringer fra Community-Backtests kan bygges inn som widget på eksterne nettsider.
Kan en KI-assistent bruke Paperball Finance?
Ja. Via MCP-serveren (Model Context Protocol) kan for eksempel Claude med en API-nøkkel starte backtester og Monte Carlo-simuleringer og hente resultater. Hvor mange kall per måned som er inkludert, avhenger av abonnementet.
Paperball Finance: Mer informasjon
- Priser og abonnementer
- Watchlist for ETF-er og aksjer
- Porteføljebacktester
- Monte Carlo-simulering
- Porteføljesjekk for egeninvestorer
- FIRE-kalkulator
- Beregne uttaksplanen
- For finansielle rådgivere
- Community-Backtests
- For utviklere: MCP-server og webhooks
- Metodikk: beregningsregler og endringer i beregningen
- Backtestverktøy sammenlignet
- Alternativ til Portfolio Visualizer
- Impressum
- Personvern